What are you doing? - Что ты делаешь? Предложение в Present Continuous, значит и ответ должен быть в этом времени: I'm listening. (I am listening) - Я слушаю. Можно распространить предложение: I'm listening to you. - Я слушаю тебя. I'm listening to music. - Я слушаю музыку. Аналогично строится ответ на вопрос в 3 лице: What is she doing? или What's she doing? - Что она делает? (обратите внимание, что написание "What's is she doing" ошибочно) She is listening to the teacher. (или She's listening...) - Она слушает учителя.
